Mặc dù là một trong những bước tiến mang tính cách mạng trong lĩnh vực DeFi, tuy vậy, trên thực tế, nó vẫn chưa tạo ra một sản phẩm tiết kiệm đủ an toàn để mở rộng quy mô. Và để giải quyết vấn đề này, Anchor Protocol đã ra đời với những ý tưởng xứng đáng được đánh giá cao. Vậy Anchor Protocol là gì? Cùng tìm hiểu ở bài viết dưới đây!
Nội dung chính
Tổng quan về Anchor Protocol
Trước khi đi vào tìm hiểu sâu về Anchor Protocol cũng như tính ứng dụng của nó, đầu tiên, hãy cùng tham khảo sơ qua một số thông tin tổng quan về giao thức này.
Anchor Protocol là gì?
Anchor Protocol, như đã đề cập ở trên, là một giao thức tiết kiệm phi tập trung và cung cấp lợi suất biến động dựa trên tiền gửi Stablecoin Terra. Hiện tại, lãi suất của Anchor đang được hỗ trợ bởi các phần thường từ hoạt động staking trên các blockchain áp dụng giao thức đồng thuận Proof of Stake. Do đóm nhiều nhà đầu tư kỳ vọng lãi suất do Anchor mang lại sẽ ổn định hơn so với tổng thể thị trường.
Và hơn thế, những người dùng của Anchor tin rằng, nếu có thể phát triển hơn trong tương lai, Anchor Rate hoàn toàn có thể trở thành mức lãi suất tiêu chuẩn để tham chiếu trên thị trường Crypto.
Bằng cách xác định thị trường chung của người cho vay (những người đang tìm lợi tức ổn định trên stablecoin cụ thể) và người vay (những người đang tìm cách vay Stablecoin bằng cách thế chấp các tài sản hiện có), Anchor Protocol có thể mang đến một giao thức tiết kiệm tương đối tối ưu
Cụ thể, để có thể vay các stablecoin, người vay cần phải khóa vào các bonded Asset (bAsset) như một dạng thế chấp và tiến hành vay Stablecoin theo tỷ lệ được xác định bởi giao thức. Khi này, dòng phần thưởng staking sẽ được tích lũy vào nhóm tài sản thế chấp toàn cầu và chuyển đổi thành stablecoin để trao cho người cho vay với một mức lợi tức ổn định.
Các Stablecoin đã ký gửi này sẽ được đại diện bởi token của nền tảng chung là aTerra. Khi sở hữu aTerra, người dùng có thể chuyển đổi Token này sang khoản tiền gửi ban đầu cùng với lãi sau thời gian tích lũy. Nhờ đó, họ có thể thu lãi đơn giản chỉ bằng cách hold aTerra.
Nhìn chung, Anchor là một giao thức tiết kiệm mở, cho phép các ứng dụng từ bên thứ 3 có thể kết nối đến giao thức hoàn toàn miễn phí để kiếm lãi mà không gặp bất kỳ giới hạn nào. Đây cũng là một trong những bước đi đúng đắn của các nhà phát triển Anchor nhằm giúp những nhà phát triển khác có thể dễ dàng tương tác với giao thức này.
Mô hình hoạt động của Anchor Protocol
Hiện nay, Anchor Protocol đang áp dụng mô hình hoạt động đa dạng các hình thức như Staking Yield, Money market và cơ chế khuyến khích sử dụng token ANC. Nhờ đó, giao thức này có thể tạo ra cơ chế thu nhập thụ động một cách hoàn toàn phi tập trung và đáng tin cậy.
Ở thời gian đầu, nhóm quản trị giao thức sẽ tiến hành thiết lập lãi suất Anchor. Tuy vậy, thông số lãi suất sẽ có thể thay đổi khi những người sở hữu Token ANC bắt đầu quá trình voting (bỏ phiếu) để thiết đặt lại thông số này theo ý kiến chung.
Cơ chế phần thưởng staking được Anchor áp dụng cũng có hiệu quả trong quá trình tạo ra lãi suất thực. Lấy ví dụ cụ thể, khi Anchor triển khai thị trường tiền tệ, người dùng Staking LUNA có thể tạo nên Liquid Staking là bLUNA – một dẫn xuất của LUNA nhưng có tính thanh khoản cao. Những khoản tài sản thế chấp có thể kiếm được phần thường từ hoạt động staking, nhờ đó tạo ra lợi nhuận thực cho người dùng.
Và để duy trì lãi suất thực ổn định, Anchor đã thiết lập một giao thức tự động bao gồm:
- Trong trường hợp lãi suất thực nhỏ hơn lãi suất thiết lập bởi Anchor, sự thiếu hụt lợi nhuận sẽ được bù lại từ khoản dự trữ lợi nhuận cho đến khi nguồn dự trữ này cạn kiệt. Bên cạnh đó, những ưu đãi của ANC dành cho người vay của mình cũng liên tục tăng 50% mỗi tuần nhằm thu hút thêm người vay cho đến khi lợi suất thực bằng với lợi suất đã thiết lập.
- Trong trường hợp lợi suất thực lớn hơn lãi suất thiết lập bởi Anchor, phần thường dư ra từ hoạt động Staking sẽ được cất giữ trong một lượng UST (Stablecoin của Terra) và vào phần dự trữ lợi nhuận. Những ưu đãi cho khách hàng vay của ACN cũng như thế giảm 15% mỗi tuần đến khi lợi suất thực bằng lợi suất đã thiết lập.
Tổng quan về Token ANC
ACN được biết đến là token quản trị của giao thức Anchor Protocol. Dưới đây là một số thông tin về token này dành cho các nhà đầu tư.
Thông tin cơ bản
- Mã: ANC
- Blockchain: Terra
- Tiêu chuẩn token: CW-20
- Contract: terra14z56l0…khnthtr9yq76
- Loại token: Quản trị
- Tổng cung: 1.000.000.000 ANC
- Lượng token lưu hành: 340.118.704,688 ANC
- Vốn hóa thị trường: 664,6 triệu USD
Chức năng
Như đã đề cập ở trên, ANC là một dạng token quản trị của giao thức Anchor được tạo ra nhằm trao quyền kiểm soát hoạt động giao thức cho người dùng. Những người dùng sở hữu ANC có thể góp phần vào các quyết định quản lý, vận hành của giao thức thông qua hình thức bỏ phiếu.
Ngoài ra, ANC còn được thiết kế để nắm giữ một phần lợi nhuận từ Anchor, cho phép giá trị của nó mở rộng một cách tuyến tính dựa trên các tài sản do giao thức này quản lý.
Cuối cùng, Token ANC còn được giữ để làm động lực nhằm kích thích nhu cầu vay của khách hàng và cung cấp sự ổn định cho lãi suất tiền gửi ban đầu.
Giao dịch
Hiện tại, để có thể sở hữu token ANC, người dùng có thể làm theo một trong những cách sau:
- Nhận Airdrop thông qua staking LUNA
- Cung cấp thanh khoản cho Terraswap thông qua các cặp ACN/UST
- Gửi UST vào giao thức Anchor và nhận lãi suất
- Vay từ giao thức Anchor
- Mua trực tiếp tại các sàn giao dịch có niêm yết token ANC.
Lời kết
Sự sụp đổ của Terra đã tạo ra một cú sốc lớn dành cho các nhà đầu tư vào hệ sinh thái này, điều đó là không cần bàn cãi. Tuy vậy, thực tế, dù thế nào đi nữa, Anchor đã đặt nền móng khá vững chắc như một giải pháp tiết kiệm trong thời kỳ DeFi hiện nay. Và do đó, chúng ta hoàn toàn có quyền tin vào sự phát triển của những giao thức khác, tiên tiến hơn và bền vững hơn Anchor. Đây chắc chắn sẽ là một bước tiến mới đáng để chờ đợi của cả thị trường Crypto trong tương lai.